??2022年第41周

??10月3日-10月9日，恰逢國慶假期，土地市場供應與成交規模均出現周期性下降，但同比也均不及去年同期；在優質土地入市量大減之下，市場熱度也降至低點，尤其是溢價率水平較上周大幅回落。不過，下周將迎來廣州等城市集中土拍，成交量價有望有所出現回升。

??土地政策

??深圳擬修改舊改項目保障房配比

??新配建比例較此前均有提升

??近期，深圳市自然資源和規劃局發布《深圳市城市更新項目保障性住房配建規定》征求意見稿。《意見稿》整合了不同政策配建比例要求，簡化配建比例計算規則，對于不同地區，保障房配建比例也有所調整，其中一類地區的配建比例最高可達33%。此外，對比此前要求來看，在舊住宅區改造配建的保障住房比例較此前水平有所提升。

??土地供應

??節后推地城市明顯減少

??供應規模環比大幅回落

??供應方面。國慶假期之后，重點城市集中供地潮暫歇，本周無城市集中推地，因此供應規模也顯著不及節前。據CRIC監測數據，本周重點監測城市的土地供應建面不足200萬平方米，環比大降93%，和去年同期相比也下降了10%。聚焦城市來看，一二線城市中僅長沙、蘇州等個別城市有新增掛牌地塊，且規模較少，多數城市在節后兩天暫緩供地；三四線城市中，湖州、臺州等長三角城市的供應規模相對較高，其中湖州推出了8宗地，但僅有1宗為住宅用地，地塊位于吳興區，是一宗回購安置用地，其余7宗地則均為商辦用地，分布于安吉和長興。

??土地成交

??假期影響下成交規模季節性回落

??三四線城市成為成交主力

??成交方面。受國慶長假影響，土地市場成交規模環比大幅走低，平均地價也因高能級城市優質用地的大幅減少而環比回落。具體而言，CRIC重點監測城市本周經營性用地總成交建筑面積僅245萬平方米，不及上周二成，與去年同期相比也明顯走低；成交金額也因此降至百億以下，同環比降幅均超過六成；因成交結構變動，重點監測城市的平均地價也由高位繼續回落，成交樓板價僅3870元/平方米，同比也下降了20%。

       各能級城市的成交建面也均不及上周，尤其是二線城市，由于集中土拍城市個數顯著減少，成交建面環比大降。從能級成交占比分布來看，本周三四線城市成為絕對成交主力，成交占比達到70%，其中嵊州、溫州、湖州、太倉等長三角城市表現較為活躍，均有多幅地塊成交。一二線城市成交地塊則以商辦用地為主，其中上海成功出讓了兩宗商辦用地，一宗位于虹口北外灘板塊，由信達聯合海泰競得，另一宗位于普陀真如板塊，由上海中環投資底價競得；僅昆明、長沙郊縣等個別城市有涉宅地成交，但也均為底價成交，競拍熱度較低。

       市場熱度

??優質用地成交占比大降

??溢價率降至年內低點

??市場熱度方面。在假期影響下，重點城市紛紛將土拍延后，導致周內入市成交的優質用地大幅減少。受此影響，重點監測城市的溢價率僅為0.5%，較上周大降三個百分點；各能級城市中，僅三四線城市的溢價率略高，但也僅為0.8%。

??土地流拍方面。本周重點監測城市流拍幅數也較上周大幅減少，流拍率也因此環比下滑至5%。從流拍地塊所在城市來看，樓市表現疲軟的三四線城市為流拍主力，如湖州、潮州等城市均有地塊遭遇撤牌或流拍。

??周度TOP5

??重點城市集中土拍缺席

??入榜地塊多以商辦用地為主

??假期因素下，本周無重點城市集中土拍，入市成交地塊素質也較為一般，尤其是高能級城市，出讓地塊多以商辦用地為主。具體來看，本周成交總價最高的地塊為上海普陀真如社區一宗商辦用地，成交總價為16.3億元；門檻地塊也是一宗商辦用地，地塊位于廣州荔灣區，由湖南建工以底價競得，成交總價為6.35億元。

       單價榜單方面，本周成交單價最高的地塊為上海虹口北外灘一宗商辦用地，由信達地產聯合海泰地產以底價競得，成交樓板價達42120元/平方米；門檻地塊為麗水老城區一宗住宅用地，由于區域內供地較少、庫存較低，地塊吸引了多家房企爭奪，最終溢價8.6%成交，由本地房企龍都投資競得，成交樓板價為10087元/平方米。

       重點地塊點評

       信達聯手海泰拿下虹口北外灘商辦地塊

       地塊分析：

??本周成交單價最高的地塊為上海虹口北外灘一宗商辦用地，成交總價為4.8億元，平均樓板價達42120元/平方米。值得一提的是，該地塊曾于2019年底掛牌出讓，彼時起始樓面價41753元/平方米，時隔近三年后再次出讓起拍價微有上漲。

??據地理位置來看，地塊位于虹口區北外灘板塊，區位優越，周邊配套也比較完善。項目靠近地鐵10號線和12號線站點天潼路站，日常上下班通勤也十分便捷；地塊附近商業辦公氛圍也十分濃厚，中信廣場、興旺國際、星薈中心等商業辦公綜合體均在周邊，資源也比較豐富。不過，項目體量較小，總建筑面積僅剛剛超過1.1萬平方米，與此同時，地塊的出讓條件也比較嚴苛，商業辦公物業要求全部自持，因此最終底價成交，由信達聯手海泰競得。