??2021年第31周

??7月26日-8月1日，由于近期仍處于重點城市土地斷供期，本周重點監測城市土地成交量仍然維持低位運行，市場熱度也受優質土地占比降低影響進一步下滑。

??不過，本周有5個重點城市發布了第二輪集中出讓土地公告，供應量較前幾周顯著上漲，下月重點城市供地荒的現象有望得到紓解。

??土地政策

??中央再提加快發展租賃住房

??寧波試行土地出讓預申請制度

??7月30日，中共中央政治局召開會議分析研究當前經濟形勢，部署下半年經濟工作。會議強調，要堅持房住不炒，落實三穩目標，同時要加快發展租賃住房，完善落實用地、稅收等支持政策。此外，7月29日，寧波發布通知稱，市區出讓國有建設用地可試行預申請制度。據公告，預申請制度下開發商僅需繳納不超過5000萬元的預申請保證金即可鎖定參拍資格，這意味著寧波土拍的保證金門檻有所降低。

??土地供應

??五城集中供地

??拉動供應規模大幅上漲

??供應方面。受集中供地重點城市二輪推地潮開啟影響，本周重點監測城市土地供應規模較上周大幅走高，總供應建筑面積超過3000萬平方米。具體來看，本周有蘇州、杭州、濟南、青島和沈陽五個城市發布第二輪集中出讓地塊公告，總供應建面均在200萬平方米以上，其中濟南和青島的供地量仍在高位，均超過了650萬平方米。其余城市中，溫州和太原的供地量也相對較高，本周均有多宗宅地推出。

??土地成交

??成交規模低位運行

??平均地價進一步走低

??成交方面。由于當前仍處于重點城市集中拍地斷檔期，重點監測城市的土地市場成交量價持續低位運行。具體來看，重點監測城市總成交建筑面積為591萬平方米，較上周小幅上漲，但仍處于較低水平；成交金額更是由于優質用地成交占比降低而回落至189億；在此影響下，平均地價亦較上周出現進一步下行，成交樓板價僅為3195元/平方米，同環比均呈下降趨勢。 

       分能級城市來看。一線城市僅上海有3宗商辦用地出讓，均位于自貿片區，最終均以底價成交。二線城市中無一城市的成交規模超過50萬平方米，成交量均偏低；其中成交量最大的城市是合肥，共成交49萬平方米，涉及4宗住宅用地，分別位于肥西、長豐和巢湖，均以高溢價成交，最終由金輝、光明置業、碧桂園及北京城房分食。重點監測的三四線城市中，溫州的成交量居首，共成交了124萬平方米，包括2宗涉宅地和1宗大型商業地塊，其余城市成交地塊幅數多在3宗以下，成交量也在低位。

??市場熱度

??溢價率降、流拍率漲，

??地市熱度進一步降溫

??成交溢價方面。本周重點監測城市的成交溢價率為12%，較上周進一步下滑。溢價率的連續走低主要由于近期出讓地塊質量較為一般有關，如一二線城市成交地塊多為商辦用地，三四線城市供地質量也較此前明顯下滑，本周平均溢價率僅為8%。

??受入市成交優質地塊占比降低影響，重點監測城市流拍土地幅數在本周也有所增加，導致重點監測城市本周土地流拍率較上周大幅走高。從流拍地塊所在城市來看，非熱點三四線仍為流拍主力，江門、河源等城市均有多宗地塊遭遇流拍。

??周度TOP5

??優質地塊成交占比降低

??本周入榜地塊多為低溢價成交

??由于本周仍處于重點城市土地斷供期，熱點三線入市優質地塊比例也有所降低，因此本周成交地塊中高溢價成交比例較上周有所下降。以總價榜入榜地塊來看，僅合肥肥西兩宗宅地以30%的溢價率成交，其余地塊均為底價出讓，整體市場熱度較上周有所降溫。

       單價榜單方面，本周成交單價最高的地塊位于東莞望牛墩板塊，由于地塊周邊配套較為缺乏且需配建10%安居房，因此最終底價成交，由保利發展成功競得，成交樓板價為10080元/平方米。余下4宗地分別來自桐廬、合肥和長沙，其中長沙入榜地塊為商辦用地，最終也是底價成交，桐廬和合肥入榜地塊均為最高限價成交，土地競爭相對激烈。

       重點地塊點評

??東莞望牛墩鎮樓面地價再被刷新

??為了控制地市熱度，東莞近期土地出讓節奏明顯加快，連續多周均有住宅用地出讓，本周也不例外。本周出讓地塊為望牛墩鎮一宗商住用地，起拍價達14億元，實際起拍樓板價已創望牛墩鎮板塊新高。不過，由于地塊周邊配套還有待完善，參拍房企較少，最終由保利發展以底價競得，成交樓板價為10080元/平方米，實際樓板價達11589元/平方米。 

??據地理位置來看，宗地位于望牛墩板塊邊緣板塊，周邊配套較為缺乏。交通方面，該地塊靠近沈海高速，自駕可快速通至廣深等周邊區域，同時地塊距離穗深城軌望牛墩站約2.5公里，通過望牛墩站2站亦到達廣州。商業方面，地塊周邊僅可依賴周邊社區的底商，缺少大型商業中心。教育資源亦有待完善，項目周邊2公里內暫無公立教育配套。周邊樓市方面，由于望牛墩鎮近幾年出讓地塊較少，因此項目周邊新房供應較為缺乏，未來建成入市競爭壓力較少；同時，地塊盡管刷新了所在板塊的地價新高，但仍明顯低于當前周邊項目成交均價，盈利空間也較為充裕。